WWW.DISSERS.RU

БЕСПЛАТНАЯ ЭЛЕКТРОННАЯ БИБЛИОТЕКА

   Добро пожаловать!


Pages:     || 2 | 3 |
МОСКОВСКИЙ ИНСТИТУТ ЭКОНОМИКИ, МЕНЕДЖМЕНТА И ПРАВА Кафедра финансов и кредита МЕЖДУНАРОДНЫЕ ВАЛЮТНО-КРЕДИТНЫЕ ОТНОШЕНИЯ Учебно-методические материалы Москва 2005 Автор и составитель: Тогоев А.И., доцент Международные валютно-кредитные отношения:

Учебно-методические материалы / Сост..Тогоев А.И. - М.:

МИЭМП, 2005. - 30 с.

Учебно-методические материалы по курсу «Международные валютно-кредитные отношения» отражают содержание и основные методические подходы к изучению одноименного курса, изучаемого студентами специальности 060400 «Финансы и кредит» различных форм обучения. Учебно-методические материалы включают в себя описание теоретикометодологических основ курса, его целей и задач, места в системе подготовки специалиста, содержания, а также необходимого учебно-методического обеспечения.

© Тогоев А.И., 2005 © Московский институт экономики, менеджмента и права, 2005 Содержание I. ОГРАНИЗАЦИОННО-МЕТОДИЧЕСКИЕ УКАЗАНИЯ.......................4 Предмет, цель и задачи курса Требования к уровню усвоения содержания курса II. РАСПРЕДЕЛЕНИЕ ЧАСОВ ПО ТЕМАМ И ВИДАМ РАБОТ..............6 III. СОДЕРЖАНИЕ КУРСА...........................................................................6 IV. ПЛАНЫ СЕМИНАРСКИХ ЗАНЯТИЙ....................................................8 V. ТЕМЫ КУРСОВЫХ РАБОТ......................................................................18 VI. ТЕСТЫ.......................................................................................................19 VII. ВОПРОСЫ ДЛЯ САМОКОНТРОЛЯ И САМОСТОЯТЕЛЬНОЙ РАБОТЫ...................................................................................................27 VIII. УЧЕБНО-МЕТОДИЧЕСКОЕ ОБЕСПЕЧЕНИЕ ДИСЦИПЛИНЫ....30 IX. ОТВЕТЫ НА ВОПРОСЫ ТЕСТОВ......................................................31 3 1.ОРГАНИЗАЦИОННО-МЕТОДИЧЕСКИЕ УКАЗАНИЯ Курс «Международные валютно-кредитные отношения» является одной из основных дисциплин при подготовке студентов по специальности «Финансы и кредит» специализации «Банковское дело».

Цель изучения дисциплины – сформировать у студентов прочные знания о закономерностях развития международных валютно-кредитных отношений и анализе валютного рынка в условиях глобализации экономики.

Задачи изучения дисциплины. Исходя из указанной выше цели, при изучении данного курса решаются следующие задачи 1.Формирование четкого понимания эволюции международных валютно-кредитных отношений и принципов их теоретического анализа.

2.Изучение специфики формирования мировой валютной системы и ее современного состояния.

3.Формирование целостного представления о роли и месте России в системе международных валютно-кредитных отношений.

Среди дисциплин, которые следует освоить до изучения данного курса, в первую очередь, следует назвать экономическую теорию, макроэкономику, мировую экономику и международные экономические отношения, финансы; деньги, кредит, банки. В свою очередь, данная дисциплина служит основой для изучения профессиональных курсов «Организация деятельности Центрального банка РФ», «Организация деятельности коммерческого банка».

Преподается данная дисциплина в форме чтения лекций и проведения семинарских занятий. Предусматривается также написание студентами курсовой работы. По итогам изучения курса сдается экзамен.

В результате изучения данного курса студент должен:

знать:

- характер валютных отношений и международного кредита;

- особенности валютно-кредитных отношений государств;

- специфику международной банковской деятельности;

- способы и формы международных расчетов;

уметь:

- выявлять факторы и закономерности развития международных валютно-кредитных отношений;

- анализировать валютные операции, управлять валютными рисками и международными кредитными операциями;

- разбираться в инструментах мирового валютного рынка и рынка ссудных капиталов;

- использовать полученную систему знаний в своей будущей профессиональной деятельности для обеспечения успешной работы предприятий и организаций на международных финансовых рынках.

Занятия проводятся ввиде лекций и семинарских занятий.

Изучение дисциплины предполагает самостоятельную работу студентов, которая включает подготовку докладов, курсовых работ, индивидуальное изучение отдельных вопросов. Цель самостоятельной работы - в комплексном и фундаментальном изучении дисциплины, а также обретении навыков самостоятельного решения научных проблем.

Курс рассчитан на один семестр, в течение которого студенты сдают курсовую работу. По итогам курса студенты сдают экзамен по комплексным тестам, охватывающим все содержание курса. Образцы тестовых заданий приводятся в учебно-методических материалах.

II. РАСПРЕДЕЛЕНИЕ ЧАСОВ ПО ТЕМАМ И ВИДАМ УЧЕБНЫХ ЗАНЯТИЙ (для студентов дневной формы обучения) Наименование тем Аудиторные часы Всего В том числе Лекции Семинары 1. Международные валютно-кредитные отноше- 8 6 ния и мировая валютная система 2. Валютно-кредитная система и рынок налич- 8 6 ной валюты 3. Рынок валютных деривативов 8 6 4. Мировые рынки финансового капитала и ры- 8 6 нок золота 5. Валютно-кредитные отношения государств 8 6 6. Международная банковская деятельность и 8 6 международные расчеты 7. Валютно-кредитные отношения России 8 6 8. Международные финансовые организации 8 6 Итого 64 48 III. СОДЕРЖАНИЕ КУРСА Тема 1. МЕЖДУНАРОДНЫЕ ВАЛЮТНО-КРЕДИТНЫЕ ОТНОШЕНИЯ И МИРОВАЯ ВАЛЮТНАЯ СИСТЕМА Международные экономические и валютно-кредитные отношения. Валютный и мировые финансовые рынки. Эволюция международной валютной системы.



Теории валютных курсов. Теории и модели денежного предложения. Теории и модели равновесия на рынках денег.

Тема 2. ВАЛЮТНО-КРЕДИТНАЯ СИСТЕМА И РЫНОК НАЛИЧНОЙ ВАЛЮТЫ Структура валютно-кредитной системы. Валютный спотрынок. Валютный дилинг.

Анализ и прогнозирование валютного рынка.

Тема 3. РЫНОК ВАЛЮТНЫХ ДЕРИВАТИВОВ Валютные риски. Операционные, экономические, политические риски и управление ими.

Валютные форварды и фьючерсы. Валютные опционы.

Многопериодные опционы. Валютные свопы. Сложные свопы.

Тема 4. МИРОВЫЕ РЫНКИ ФИНАНСОВОГО КАПИТАЛА И РЫНОК ЗОЛОТА Международный кредитный рынок. Межгосударственные, банковские, фирменные кредиты.

Международный рынок обязательств. Еврооблигации.

Регулирование рынка еврооблигаций.

Международный рынок акций. Международные фондовые индексы. Международный рынок золота. Мировая цена золота.

Тема 5. ВАЛЮТНО-КРЕДИТНЫЕ ОТНОШЕНИЯ ГОСУДАРСТВ Платежный баланс. Современная форма платежного баланса. Валютная политика и валютная стратегия.

Валютное регулирование. Органы валютного регулирования. Валютные операции между резидентами и нерезидентами.

Валютный контроль. Органы и агенты валютного контроля.

Вывоз и отмывание капиталов.

Тема 6. МЕЖДУНАРОДНАЯ БАНКОВСКАЯ ДЕЯТЕЛЬНОСТЬ И МЕЖДУНАРОДНЫЕ РАСЧЕТЫ Структура международных банковских операций и услуг.

Корреспондентские отношения и банковские расчеты.

Международные сделки и международные расчеты.

Международное финансирование и управление валютными активами корпорации.

Тема 7. ВАЛЮТНО-КРЕДИТНЫЕ ОТНОШЕНИЯ РОССИИ Валютный и альтернативные финансовые рынки России.

Теневая экономика и бегство капитала.

Внешний государственный долг. Этапы и механизмы валютной политики.

Тема 8. МЕЖДУНАРОДНЫЕ ФИНАНСОВЫЕ ОРГАНИЗАЦИИ Структура международных валютно-кредитных организаций. Международный валютный фонд. Мировой банк и региональные финансовые организации.

Перспективы развития мировой финансовой системы и валютного рынка.

IV. ПЛАНЫ СЕМИНАРСКИХ ЗАНЯТИЙ Тема 1. МЕЖДУНАРОДНЫЕ ВАЛЮТНО-КРЕДИТНЫЕ ОТНОШЕНИЯ И МИРОВАЯ ВАЛЮТНАЯ СИСТЕМА ВОПРОСЫ ЗАНЯТИЯ:

1.Международные рынки ресурсов, товаров, услуг, технологий. Мировые финансовые рынки и их участники.

Международные договоренности, регулирующие международные валютно-кредитные отношения:

Унифицированные правила по документарному аккредитиву и Унифицированные правила по документарному инкассо, Единообразный вексельный закон и Единообразный закон о чеках, Устав SWIFT и Устав CHIPS.

2.Мировой валютный рынок, рынок евровалют. Мировой рынок акций. Мировой рынок облигаций. Мировой рынок деривативов. Мировой кредитный рынок. Мировой рынок страховых услуг.

3.Парижская, Генуэзская, Бреттон-Вудская и Ямайская валютные системы. Единая европейская валютная система.

4.Теория единой цены. Теория паритета покупательной способности валют. Теории платежного баланса.

Количественные теории денег. Монетарные теории денег.

Модель многократного расширения депозитов. Модель мультипликации денежной базы. IS-LM-модель.

Вопросы для самоконтроля 1.В чем отличие международных валютно-кредитных отношений от мировой валютной системы 2.В чем отличие золотомонетного стандарта от золотодевизного 3.Что общего у Парижской и Генуэзской валютных систем 4.Каковы основные принципы Бреттон-Вудской валютной системы 5.В чем заключается роль СДР и каковы основные элементы Ямайской валютной системы 6.Каковы особенности единой европейской валютной системы 7.В чем заключаются принципиальные различия в монетарных теориях М. Фридмена и Дж. Кейнса 8.Каковы отличия LS – LM-модели Манделла-Флеминга от LS – LM-модели Дж.Хикса 9.Что общего и каковы отличия теорий единой цены и паритета покупательной способности валют 10.Какие концепции легли в основу теории платежного баланса Задания для самостоятельной работы 1.Приведите классификации международных экономических и международных валютно-кредитных отношений.

2.Решите тесты к теме 1.

Основная литература: 7, гл. 2,3; 8, гл. 1,2; 9, гл. 1.

Дополнительная литература: 11; 12; 14.

Тема 2. ВАЛЮТНО-КРЕДИТНАЯ СИСТЕМА И РЫНОК НАЛИЧНОЙ ВАЛЮТЫ ВОПРОСЫ ЗАНЯТИЯ:

1.Участники валютно-кредитных отношений. Активные и пассивные участники валютного рынка. Роль центральных и коммерческих банков, валютных бирж, корпораций, брокерских фирм и частных лиц на валютном рынке.

2. Международный валютный рынок FOREX. Сущность валютной операции спот. Техника заключения текущей конверсионной сделки. Понятие, методы и правила записи котировки. Стороны bid и offer и размер спреда в котировке.

3.Механизм маржевых валютных торгов. Дилинговый рычаг. Кросс-курсы валют. Особенности валютных арбитражных операций. Временной, пространственный и процентный арбитраж.

4.Фундаментальный анализ валютного рынка. Технический анализ валютного рынка. Компьютерные индикаторы валютного рынка. Инфраструктурное и информационное обеспечение валютного рынка.

Вопросы для самоконтроля 1.Каковы особенности функционирования рынка FOREX 2.В чем отличия биржевого и межбанковского валютного рынка 3.Что определяют стороны bid и offer в котировке валют 4.В чем отличия прямой и косвенной котировок валют 5.Что означает пункт/пипс в котировке валют 6.Каковы сущностные характеристики валютного дилинга 7.Каковы особенности кросс-курсов валют 8.Назовите специфические черты валютных арбитражных операций 9.Каковы отличия в проведении фундаментального и технического анализа валютного рынка 10.Назовите основные методы компьютерного прогнозирования валютного рынка Задания для самостоятельной работы 1.Дайте характеристику международной валютнокредитной системы.





2.Решите тесты к теме 2.

Основная литература: 7, гл. 5,8; 8, гл. 3; 9, гл. 2.

Дополнительная литература: 11; 12; 14.

Тема 3. РЫНОК ВАЛЮТНЫХ ДЕРИВАТИВОВ ВОПРОСЫ ЗАНЯТИЯ:

1.Сальдирование операционного риска. Перекрестное хеджирование и параллельные займы. Страхование операционного риска. Валютные и мультивалютные оговорки.

Формирование валютных резервов и поддержание открытых валютных позиций. Выравнивание денежных потоков.

Инвестиционные и концессионные соглашения.

2.Форвардный контракт. Форвардный равновесный курс.

Курс аутрайт. Фьючерсный контракт. Операции хеджеров и спекулянтов. Котировки цен финансовых фьючерсов. Расчеты по фьючерсным контрактам. Начальная, вариационная и компенсационная маржа.

3.Валютные опционы колл и валютные опционы пут. Кэпы, флоры, коллары, кэпы участия, кэпционы.

4.Организация операций своп. Функционирование свопрынка. Свопционы.

Вопросы для самоконтроля 1. Какие риски следует оценивать в условиях работы на валютных рынках 2. В чем различие валютных сделок с немедленной поставкой и срочных сделок 3. Когда курс валют по срочным сделкам называют курсом «аутрайт» 4. Что отличает валютные форварды от валютных фьючерсов 5.В чем отличие операций хеджеров и спекулянтов на рынке фьючерсов 6.Что отличает начальную и вариационную маржу 7.Каковы отличия валютных фьючерсов от валютных опционов 8.В чем отличие европейского от американского стиля опциона 9.Каковы различия между внутренней и временной составляющими цены опциона 10.В чем отличия процентного и валютного свопов Задания для самостоятельной работы 1.Проанализируйте возможные валютные риски участников валютных отношений и охарактеризуйте способы управления ими.

2.Решите тесты к теме 3.

Основная литература: 7, гл. 8; 8, гл. 4; 9, гл. 3.

Дополнительная литература: 11; 12; 13; 14.

Тема 4. МИРОВЫЕ РЫНКИ ФИНАНСОВОГО КАПИТАЛА И РЫНОК ЗОЛОТА ВОПРОСЫ ЗАНЯТИЯ:

1.Кредиты международных финансовых организаций.

Кредиты государственных банков. Двусторонние правительственные кредиты. Синдицированный кредит.

Акцептный кредит. Акцептно-рамбурсный кредит. Банковский кредит по экспорту. Вексельный кредит. Кредит по открытому счету. Кредит с авансовым платежом.

2.Структура рынка еврооблигаций по обращающимся валютам и по категориям абонентов. Организация выпуска еврооблигаций. Стандартные облигации с фиксированной купонной ставкой и облигации с плавающей купонной ставкой.

Ассоциация дилеров международных облигаций ISMA и Ассоциация участников первичного рынка IPMA.

3.Рынок прямых иностранных инвестиций. Индекс транснациональности.

Рынок портфельных иностранных инвестиций. Фондовые индексы NASDAQ, Dow Jones.

4.Предложение на рынке золота, «новое» и «старое» золото.

Спрос и цена на золото. Российский рынок золота.

Вопросы для самоконтроля 1.Назовите классификационные признаки международного кредита 2.Каковы основные формы коммерческого кредита 3.Что такое банковский кредит и каковы его основные формы 4.Какие кредиты можно отнести к категории межгосударственных 5.Каковы особенности предоставления кредитов «стэндбай» по линии МВФ 6.В чем заключаются условия организации выпуска еврооблигаций 7.Каким образом производится регулирование рынка еврооблигаций 8.В чем отличия прямых и портфельных иностранных инвестиций 9.Что понимается под индексом транснациональности 10.Какова роль мирового рынка золота в международных валютно-кредитных отношениях Задания для самостоятельной работы 1.Охарактеризуйте рынки международных кредитов и обязательств.

2.Решите тесты к теме 4.

Основная литература: 7, гл. 7,8; 8, гл. 5; 9, гл. 15,16.

Дополнительная литература: 10; 11; 12; 13; 15.

Тема 5. ВАЛЮТНО-КРЕДИТНЫЕ ОТНОШЕНИЯ ГОСУДАРСТВ ВОПРОСЫ ЗАНЯТИЯ:

1.Уравнение платежного баланса. Счет текущих операций.

Торговый баланс, баланс услуг, односторонние трансферты.

Счет движения капитала. Долгосрочные и краткосрочные потоки капитала. Платежный баланс России.

2.Режимы валютного курса. Валютные интервенции.

Диверсификация валютных резервов. Девальвация и ревальвация.

3.Регулирование конвертации валюты. Валютное регулирование текущих операций. Регулирование Правительством РФ и Центральным банком РФ валютных операций движения капитала. Репатриация резидентами иностранной валюты и валюты Российской Федерации и обязательная продажа части валютной выручки.

4.Права и обязанности органов и агентов валютного контроля и их должностных лиц, резидентов и нерезидентов.

Ответственность за нарушения актов валютного законодательства Российской Федерации и актов органов валютного регулирования. Методы оценки масштабов бегства капитала из страны.

Pages:     || 2 | 3 |










© 2011 www.dissers.ru - «Бесплатная электронная библиотека»

Материалы этого сайта размещены для ознакомления, все права принадлежат их авторам.
Если Вы не согласны с тем, что Ваш материал размещён на этом сайте, пожалуйста, напишите нам, мы в течении 1-2 рабочих дней удалим его.